《中级财务会计》听课笔记（10）

第九章  长期负债

第一节  长期负债概述

  长期负债是指偿还期限在一年或者超过一年的一个营业周期以上的债务。企业生产经营所需的能够长期占用的资金，主要有两项来源：一是投资者投入的资本；二是举借长期债务。对于一个股份公司来讲，举借长期债务与增发股票筹资相比，有以下优点：（1）举债不会影响公司的股权结构，可以避免股权分散；（2）举债的成本通常较低，而且债务利息还可以在税前列支，能起到“税收挡板”的作用；（3）如果公司经营业绩较好，举债还可以使公司的股东获得财务杠杆收益。

　　但是举债也有一些缺点：（1）长期债务的利息支出是企业的一项固定支出，这会加大公司的负担，尤其在公司经营业绩不佳时，显得更为突出；（2）长期债务合同中一般都会有许多限制企业的保护性条款，如重大经营决策及财务事项的变更须经债权人允许等，这些保护性条款会影响企业财务运作的灵活性。

第二节  应付公司债券的核算

  债券是公司依照法定程序对外发行，约定在一定期间内还本付息的有价证券。它是公司筹集长期使用资金而发行一种书面凭证，其实质是一种长期应付票据。

　　一、 债券的发行价格

　　债券的发行价格是债券发行时使用的价格，亦即投资者购买债券时所支付的价格。公司债券发行的价格通常有三种：平价、溢价、折价。当票面利率高于市场利率时，以溢价发行债券；当票面利率低于市场利率时，以折价发行债券；当票面利率于市场利率一致时，则以平价发行债券。

　　债券发行价格=票面金额÷（1+市场利率）n
　　　　　　　　　+Σ[（票面金额×票面利率）÷（1+市场利率）t]
　　式中：n--债券期限；
　　t--付息期数。
　　例如，某公司拟发行10年期债券，债券面值为1000元，票面利率为为10%，每年付息一次，假如目前市场利率为8%，其发行价格应当是多少？

　　由于债券的票面利率高于市场利率，可以判断，其发行价格应当高于债券面值。其发行价格的计算如下：
　　债券发行价格=100×（P/A，8%，10）+1000×（P/S，8%，10）
　　　　　　　　=100×6.7101+1000×0.4632
　　　　　　　　=1134.21元

　　二、 应付债券核算使用的主要科目

　　企业发行的长期债券，应设置“应付债券”科目，本科目核算公司为筹集长期资金而实际发行的债券及应付的利息。该科目贷方登记应付债券的本金及利息，借方登记归还债券的本息，期末贷方余额表示尚未归还的债券本息。该科目设置“债券面值”、“债券溢价”、“债券折价”、“应计利息”四个明细科目，在此基础上按债券种类进行明细分类核算。另外 ，企业还须设置备查簿，登记债券的票面金额、票面利率、发行总额、发行日期、还款期限与方式、编号等项目。

  三、 应付债券核算的主要账务处理

　　公司发行债券时，按实际收到的款项，借记“银行存款”、“现金”等科目，按债券票面价值，贷记“应付债券--债券面值”科目；溢价或折价发行的债券，还应按发行价格与票面价值之间的差额，贷记或借记“应付债券--债券溢价”或“应付债券--债券折价”科目。支付的债券代理发行手续费及印刷费等发行费用，借记“在建工程”、“财务费用”科目，贷记“银行存款”等科目。

　　公司债券应按期计提利息。溢价或折价发行债券，其实际收到的金额与债券票面金额的差额，应在债券存续期间分期摊销。摊销方法可以采用实际利率法，也可以采用直线法。　　分期计提利息及摊销溢价、折价时，应区别情况处理：①面值发行债券应计提的利息，借记“在建工程”、“财务费用”科目，贷记“应付债券--应计利息”科目。②溢价发行债券，按应摊销的溢价金额，借记“应付债券--债券溢价”科目，按应计利息与溢价摊销的差额，借记“在建工程”、“财务费用”等科目，按应计利息，贷记“应付债券--应计利息”科目。③折价发行债券，按应摊销的折价金额和应计利息之和，借记“在建工程”、“财务费用”等科目，按应摊销的折价金额，贷记“应付债券--债券折价”科目，按应计利息，贷记“应付债券--应计利息”科目。

　　债券到期，支付债券本息时，借记“应付债券--债券面值”和“应付债券--应计利息”科目，贷记“银行存款”等科目。

  [例1]某企业1991年1月1日溢价发行5年期债券一批（到期一次还本付息），面值为500万元，票面利率为年率10%。企业按510万元的价格出售（不考虑债务发行费用）。根据上述经济业务，企业应作如下会计分录：
　　溢价发行，收到价款时，编制如下会计分录：
　　借：银行存款 　　　　　　　　5100000
　　　　贷：应付债券--债券面值　　　　 5000000
　　　　应付债券--债券溢价 　　　　　　　　100000
　　每年计提债券利息并摊销溢价时，编制如下会计分录：
　　每年应计债券利息=500万元×10%=50万元
　　每年应摊销溢价金额=10万元÷5=2万元
　　每年的利息费用为50万元-2万元=48万元
　　借：财务费用 　　　　　　　　　480000
　　　　应付债券--债券溢价 　　　　　　20000
　　　　贷：应付债券--应计利息 　　　　　　　500000
　　偿还本息时，编制如下会计分录：
　　借：应付债券--债券面值　　　　　　　 5000000
　　　　应付债券--应计利息 　　　　　　　2500000（500000×5）
　　　　贷：银行存款 　　　　　　　　　7500000
　　从这道例题中，可以看到，该企业虽然票面利率为10%，其应计利息未50万元，但是实际上，企业的实际利息费用并不是250万元，而是240万元（48×5），企业溢价发行所得的10万元，实际上是企业以后多付利息而事先行到的补偿。同样道理，债券折价则是企业以后少付利息而预先给投资者的补偿。

第三节  其它长期负债的核算

  一、 长期借款的核算

　　长期借款是指企业为了生产经营的需要，向银行或其他金融机构借入的期限在一年或一个营业周期以上的各种借款。企业的长期借款主要是用来进行固定资产购建、技术改造等大额长期投资。

　　1、长期借款核算使用的主要科目

　　为了总括地反映和监督长期借款的借入、应计利息和归还本息的情况，企业应设置“长期借款”科目。该科目的贷方登记借款本息的增加额，借方登记借款本息的减少额，贷方余额表示尚未偿还的长期借款本息。该科目应按贷款单位设置明细账，并按贷款种类进行明细分类核算。

　　长期借款的本金、利息以及外币折算差额，均应通过“长期借款”科目核算。这与“短期借款”科目只核算本金，不核算利息有所不同。

　　2、长期借款核算的主要账务处理

　　借入长期借款时，借记“银行存款”、“在建工程”、“固定资产”等科目，贷记“长期借款”科目；归还时，借记“长期借款”科目，贷记“银行存款”科目。

　　长期借款发生的利息支出、汇兑损失等借款费用，属于筹建期间的，计入开办费，借记“递延资产--开办费”或“开办费”科目，贷记“长期借款”科目；属于生产经营期间的，计入财务费用，借记“财务费用”科目，贷记“长期借款”科目；属于与购建固定资产有关的，在固定资产尚未交付使用之前发生的，计入有关固定资产的购建成本，借记“在建工程”科目，贷记“长期借款”科目。如发生汇兑收益，作相反会计分录。

　　[例3] 1997年3月某企业为修建厂房向银行借款300万元，期限3年，利率10%，该项工程建设时间2年。借款到期时，企业以银行存款一次还本付息。账务处理如下：
　　1997年3月取得借款时，编制如下会计分录：
　　　借：银行存款 3000000
　　　　　贷：长期借款 3000000

　　1997年末，计算应付利息，编制如下会计分录；
　　　借：在建工程 250000
　　　　　贷：长期借款 250000
　　（利息=3000000×10%×10/12=250000）

　　1998年末，计算应付利息，编制如下会计分录；
　　　借：在建工程 300000
　　　　　贷：长期借款 300000
　　（利息=3000000×10%×=300000）

  1999年，计算应付利息，编制如下会计分录：
　　　借：在建工程 50000
　　　　　财务费用 250000
　　　　　贷：长期借款 300000

　　2000年3月1日，偿还长期借款本息时，编制如下会计分录；
　　　借：长期借款 3850000
　　　　　财务费用 50000
　　　　　贷：银行存款 3900000

　　二、 长期应付款核算

　　企业发生的除了长期借款和应付债券以外的长期负债，应通过长期应付款核算。长期应付款核算的内容包括补偿贸易方式引进国外设备价款、应付融资租入固定资产的租赁费等。

　　1、 长期应付款核算使用的主要科目

　　为了总括地反映和监督长期应付款的发生和归还情况，企业应设置“长期应付款”科目。该科目的贷方登记发生的长期应付款，借方登记归还的长期应付款，贷方余额表示企业尚未支付的各种长期应付款。该科目按长期应付款的种类设置“补偿贸易引进设备应付款”、“融资租入固定资产应付款”等明细科目，进行明细分类核算。

  2、 长期应付款核算的主要账务处理

　　公司按照补偿贸易方式引进设备时，按设备、工具、零配件等价款的外币金额和规定折算率折算为人民币记账，借记“在建工程”、“原材料”等科目，贷记“长期应付款--补偿贸易引进设备应付款”科目。引进设备时，企业支付的国外运费和保险费，按规定的折算率折算为人民币，借记“在建工程”、“原材料”等科目，贷记“长期应付款--补偿贸易引进设备应付款”等科目。企业用人民币借款或存款支付的进口关税、国内运杂费和安装费，也是设备价款的一部分， 借记“在建工程”、“原材料”等科目，贷记“长期借款”、“银行存款”等科目。引进的设备经过安装、验收，投入生产时，应按其全部价值（包括设备价款、国外运保费、进口关税、国内运杂费和安装费等项目），借记“固定资产”科目，贷记“在建工程”科目。归还引进设备款时，借记“长期应付款--补偿贸易引进设备应付款”科目，贷记“银行存款”、“应收账款”等科目。

　　融资租入固定资产，按应支付的融资租赁费，借记“在建工程”科目，贷记“长期应付款--融资租入固定资产应付款”科目；发生的安装调试等费用，借记“在建工程”科目，贷记“银行存款”等科目；工程完工交付使用时，按其实际发生的支出，借记“固定资产”科目，贷记“在建工程”科目；支付融资租赁费时，借记“长期应付款--融资租入固定资产应付款”科目，贷记“银行存款”科目。

  引进的设备，融资租入的固定资产，不需要安装即可交付使用的，可不通过“在建工程”科目核算，发生的费用作为固定资产原价，借记“固定资产”科目，贷记“长期应付款--融资租入固定资产应付款”科目和其他有关科目。

　　长期应付款的利息支出、汇兑损失等费用，属于筹建期间，计入开办费，借记“开办费”科目，贷记“长期应付款--融资租入固定资产应付款”科目；属于生产经营期间的，计入当期损益，借记“财务费用”科目，贷记“长期应付款--融资租入固定资产应付款”科目；属于与购建固定资产有关的，在固定资产尚未交付使用之前发生的，计入有关固定资产的购建成本，借记“在建工程”科目，贷记“长期应付款--融资租入固定资产应付款”科目。如发生汇兑收益，做相反会计分录。

　　[例1] 某企业从国外引进设备的价款折算人民币500万元。企业用该设备生产的产品归还设备价款，第一批产品售价为40万元，销售成本为30万元。账务处理如下：
　　引进设备时，编制如下会计分录:

借：固定资产 5000000
　　　　　贷：长期应付款--补偿贸易引进设备应付款 5000000

　　产品销售及结转成本（不考虑交流转税），编制如下会计分录：
　　　借：应收账款 400000
　　　　　贷：主营业务收入 400000
　　　借：产品销售成本 300000
　　　　　贷：产成品 300000

　　第一批产品的价款用来偿还设备价款时，编制如下会计分录：
　　　借：长期应付款--补偿贸易引进设备应付款 400000
　　　　　贷：应收账款 400000

第四节  债务重组

  一、债务重组的概念

　　债务重组，指在债务人发生财务困难的情况下，债权人按照其与债务人达成的协议或法院的裁定作出让步的事项。债务重组涉及债权人与债务人，于债权人而言，即为“债权重组”， 但为便于表述，一般将“债权重组”和“债务重组”统称为“债务重组”。在理解债务重组概念时，需要注意以下两点：

　　1、债务人发生财务困难是指债务人出现资金周转困难或经营陷入困境，没有能力按原定条件偿还债务。债务人发生财务困难，是债务重组的前提条件。

　　2、让步是指债权人同意发生财务困难的债务人现在或将来以低于重组债务账面价值的金额偿还债务。债权人作出让步原因主要在于：第一，最大限度地回收债权；第二，为缓解债务人暂时的财务困难，避免由于采取立即求偿的措施，致使债权上的损失更大。这种让步是根据双方自愿达成的协议或法院裁定作出的。让步的结果是：债权人发生债务重组损失，债务人获得债务重组收益。让步是债务重组的重要特征。

　　二、债务重组的方式

　　债务重组的方式主要有以下几种：（1）以资产清偿债务，即债务人转让其资产给债权人以清偿债务。（2）债务转为资本。债务转为资本是站在债务人的角度看的，如从债权人的角度看，则为债权转为股权。应当注意的是：债务人根据转换协议将应付可转换公司债券转为资本，属于正常情况下的转换，不能作为债务重组处理。（3）修改其他债务条件，即修改不包括上述（1）和（2）两种方式在内的债务条件，如减少债务本金、减少债务利息等。（4）以上三种方式的组合。例如，以转让资产、债务转为资本等方式的组合清偿某项债务。

　　三、债务重组的账务处理

　　债务重组是企业的偶发经济业务，债务人因此而产生的收益属于与其日常活动无直接关系的收益，应在“营业外收入”科目下单独设置“债务重组收益”明细科目进行核算；债权人因此而发生的损失属于与其日常活动无直接关系的损失，应在“营业外支出”科目下单独设置“债务重组损失”明细科目进行核算。

  债务重组的账务处理，债务人和债权人不同，而且不同的重组方式也有不同的账务处理。

  这里需要注意的是：对债务人而言，重组债务的账面余额与其账面余额一般是相等的，而对债权人来说，由于计提准备的影响，重组债权的账面余额与账面价值在大多数情况下是不相等的。

　　不同的债务重组方式下，债务人和债权人的账务处理不同。

  [例5]1995年12月31日，甲公司持有乙公司于1994年12月31日开出的一张带息票据，票据面值100万元，年利率10%，期限为一年。由于乙公司连年亏损，资金周转困难，无法支付该票据。经双方协商，于1995年12月31日进行债务重组，甲公司同意将债务本金降至80万元，利率由10％将为5％，债务到期日延长至1997年12月31日，并免除积欠利息10万元。同时规定，如果乙公司债务重组后第一年盈利，则利率回复至10％，若无盈利，仍维持5％。

　　乙公司的会计处理如下：
　　1．计算重组债务的账面价值与将来应付金额的差额：
　　应付票据的账面价值 1100000元
　　 其中：面值 1000000元
　　　　　 应计利息（1000000×10％） 100000元
　　　　　减：将来应付金额 960000元　　
　　　　　　　其中：面值 800000元　　　　
　　　　　　　　　　应计利息（800000×5％×2） 80000元
　　　　　　　　　　或有支出〔800000×（10％－5％）×2〕 80000元
　　差额140000元
　　差额140000元作为债务重组收益，债务重组后的账面价值为960000元。由于债务重组后的账面价值含将来应付面值800000元、将来正常应付利息80000元和80000元的或有支出，因此，以后各期发生的正常利息支出和或有支出应作为冲减重组后债务的账面价值处理。

  2．会计分录为：　
　（1）1995年12月31日进行债务重组时
　　　借：应付票据 1100000
　　　　　贷：应付账款--甲公司（债务重组） 960000
　　　　　　　营业外收入--债务重组收益 140000
　（2）假设乙公司自债务重组后的第一年起盈利，则该公司应按10％的利率支付利息，每年需要支付800000×10％＝80000元的利息，其中含或有支出40000元。1995年12月31日--1997年12月31日支付利息时
　　借：应付账款--甲公司（债务重组） 80000
　　　　贷： 银行存款 80000
　　由于乙公司自债务重组后的第一年起盈利，这样，以后的二年里，
　　1997年12月31日支付本息时
　　借： 应付账款--甲公司（债务重组） 880000
　　　　贷： 银行存款 880000　
　　其中，880000元包括本金800000元和利息80000元。
　　（3）假设乙公司自债务重组后的第一年起仍没有盈利，1995年12月31日--1997年12月31日支付利息时
借：应付账款--甲公司（债务重组）40000
　　　　贷：银行存款 40000
　　1997年12月31日支付本息时
　　借：应付账款--甲公司（债务重组） 920000
　　　　贷：银行存款 　 840000
　　　　　　营业外收入--债务重组收益 80000
　　（其中，840000＝800000＋800000×5％；80000＝800000×（10％－5％）×2）
　　由于乙公司没有发生或有支出，因此，包含在重组后债务的账面价值内的80000元或有支出应作为债务重组收益。在这种情况下，乙公司的债务重组收益为22万元。

　　甲公司的会计处理如下：
　　1．计算重组债权的账面余额与不含或有收益的将来应收金额的差额，计算如下：
　　应收票据的账面余额 1100000元
　　其中：面值 1000000元
　　 　 　应计利息（1000000×10％） 100000元
　　　　　减：将来应收金额 880000元
　 　　　　　其中：面值 800000元
　　 　　　　　　　利息（800000×5％×2） 80000元
　　差额 220000元
　　由于甲公司没有对该项债权计提准备，差额220000元作为债务重组损失。

  2．会计分录为：
　　（1）1995年12月31日
　　　借：应收账款--乙公司（债务重组） 880000
　　　　 营业外支出--债务重组损失 220000
　　 　　贷：应收票据 1100000
　　（2）假设甲公司自债务重组后第一年起有盈利，则应按10％的利率计收利息。这样，以后的两年里，甲公司每年计收800000×10％＝80000元的利息，其中含或有收益800000×（10％－5％）＝40000元、正常利息收入800000×5％＝40000元。1995年12月31日至1997年12月31日收取利息时
　　借：银行存款 80000
　　　　贷：应收账款--乙公司（债务重组） 40000
　　 　　　财务费用 40000

　　1997年12月31日收取本息时：
　　借：银行存款 880000
　　　　贷：应收账款--乙公司（债务重组）840000
　　　　　 财务费用 40000

（3）假设甲公司自债务重组后第一年起没有盈利，则应按5％的利率计收利息1995年12月31日至1997年12月31日收取利息时：
　　借：银行存款 40000
　　　　贷：应收账款--乙公司（债务重组） 40000
　　1997年12月31日收取本息时
　　借：银行存款 840000
　　　　贷：应收账款--乙公司（债务重组） 840000　

　　从这道例题中可以看到，债权人的债务重组损失与债务人的债务重组收益并不一定相等。当乙公司1996年亏损时，乙公司的债务重组收益与甲公司的债务重组损失相等，均为22万元。但当乙公司1996年盈利时，乙公司的债务重组收益为14万元，而甲公司的债务重组损失为22万元。此外，当债权人对重组债权计提准备时，债权人的债务重组损失与债务人的债务重组收益也会不等。